金・金鉱株ETFを比較する【GLD/IAU/GDX/GDXJ】
金/金鉱株ETFの銘柄を比較してみます。
SPDRの【GLD】、ブラックロックの【IAU】、ヴァンエックベクトルの【GDX】と【GDXJ】の概要と主要指標、株価伸び率などを整理してみます。
金&金鉱株ETFを指標で比較
まず、それぞれのETFを指標で比較してみましょう(出所はグーグルファイナンス関数等)。
GLD | IAU | GDX | GDXJ | |
21/1/4株価 | 182 | 18.5 | 37.7 | 57.1 |
21/1/20株価 | 175.4 | 17.8 | 36 | 52.1 |
株価上昇率 | -4% | -4% | -4% | -9% |
52週高値 | 194.5 | 19.8 | 45.8 | 66 |
52週安値 | 136.1 | 13.8 | 16.2 | 19.5 |
利回り | – | – | 0.54% | 1.72% |
経費率 | 0.4% | 0.25% | 0.52% | 0.54% |
次に、個々の銘柄の概要を見ていきます。
【GLD】SPDRゴールドシェアETF
- 金の国際価格(ロンドン午後金決値決め)に連動。
- 費用控除後の金地下金価格の動向を反映させることを目指す。
- 運用する資産総額は706億ドル程度(2020/12/20時点)。
★1:各年の株価伸び率(※21年終値は1/20株価) | |||
GLD | 初値 | 終値 | 上昇率 |
2021 | 182 | 175.4 | -4% |
2020 | 143.9 | 178.4 | 24% |
2019 | 121.4 | 142.9 | 18% |
2018 | 124.7 | 121.3 | -3% |
2017 | 109.6 | 123.7 | 13% |
2016 | 103.1 | 109.6 | 6% |
2015 | 112.5 | 101.5 | -10% |
2014 | 117.9 | 113.6 | -4% |
2013 | 163.5 | 116.1 | -29% |
2012 | 154.8 | 162 | 5% |
2011 | 138.7 | 152 | 10% |
2010 | 109.8 | 138.7 | 26% |
2009 | 85.9 | 107.3 | 25% |
2008 | 83.6 | 86.5 | 4% |
【IAU】iシェアーズゴールドトラストETF
- 金地金価格(LBMA金価格)の変動におおむね連動するETF。
- 金に投資するETFなので、【GLD】のIシェアーズ版のようなもの
- 運用する資産総額は316億ドル程度(2020/12/20時点)。
【株価チャート】(赤線は200日移動平均線)
★1:各年の株価伸び率(※21年終値は1/20株価) | |||
IAU | 初値 | 終値 | 上昇率 |
2021 | 18.5 | 17.8 | -4% |
2020 | 14.6 | 18.1 | 24% |
2019 | 12.3 | 14.5 | 18% |
2018 | 12.6 | 12.3 | -3% |
2017 | 11.1 | 12.5 | 13% |
2016 | 10.4 | 11.1 | 7% |
2015 | 11.3 | 10.2 | -10% |
2014 | 11.9 | 11.4 | -4% |
2013 | 16.4 | 11.7 | -29% |
2012 | 15.5 | 16.3 | 5% |
2011 | 13.9 | 15.2 | 10% |
2010 | 11 | 13.9 | 26% |
2009 | 8.6 | 10.7 | 25% |
2008 | 8.4 | 8.7 | 4% |
【GDX】ヴァンエックベクトル金鉱株ETF
- NYSE Arca金鉱株インデックスに連動する
- カナダや米国を中心に大・中・小の金鉱株に投資する。
- 運用する資産総額は166億ドル程度(2020/12/20時点)。
【株価チャート】(赤線は200日移動平均線)
★1:各年の株価伸び率(※21年終値は1/20株価) | |||
GDX | 初値 | 終値 | 上昇率 |
2021 | 37.7 | 36 | -4% |
2020 | 29.6 | 36 | 22% |
2019 | 21.1 | 29.3 | 39% |
2018 | 23.5 | 21.1 | -10% |
2017 | 21.1 | 23.2 | 10% |
2016 | 14.1 | 20.9 | 48% |
2015 | 18.1 | 13.7 | -24% |
2014 | 21.6 | 18.4 | -15% |
2013 | 47.2 | 21.1 | -55% |
2012 | 52.8 | 46.4 | -12% |
2011 | 61.8 | 51.4 | -17% |
2010 | 47.8 | 61.5 | 29% |
2009 | 33.5 | 46.2 | 38% |
2010 | 47.8 | 61.5 | 29% |
【GDXJ】ヴァンエックベクトル中小型金鉱株ETF
- MVIS中小型金鉱株インデックスに連動
- カナダや米国を中心に世界の中小金鉱株に分散投資する
- 運用する資産総額は63億ドル程度(2020/12/20時点)。
【株価チャート】(赤線は200日移動平均線)
★1:各年の株価伸び率(※21年終値は1/20株価) | |||
IXN | 初値 | 終値 | 上昇率 |
2021 | 57.1 | 52.1 | -9% |
2020 | 42.9 | 54.2 | 26% |
2019 | 30.1 | 42.3 | 40% |
2018 | 34.5 | 30.2 | -12% |
2017 | 31.8 | 34.1 | 7% |
2016 | 19.7 | 31.6 | 60% |
2015 | 23.4 | 19.2 | -18% |
2014 | 32 | 23.9 | -25% |
2013 | 81.6 | 31.1 | -62% |
2012 | 102.1 | 79.2 | -22% |
2011 | 161 | 98.8 | -39% |
2010 | 106.8 | 159.6 | 49% |
– | |||
– | – |
金/金鉱株ETFの成長率を比較
これらのETFに関して、各年初から直近までの株価伸び率を比較してみます。
★2:各年初から21/1/20までの伸び率 | ||||
GLD | IAU | GDX | GDXJ | |
21年~ | -4% | -4% | -4% | -9% |
20年~ | 22% | 22% | 22% | 21% |
19年~ | 45% | 45% | 71% | 73% |
18年~ | 41% | 41% | 54% | 51% |
17年~ | 60% | 61% | 71% | 64% |
16年~ | 70% | 71% | 155% | 165% |
15年~ | 56% | 57% | 99% | 123% |
14年~ | 49% | 50% | 67% | 63% |
13年~ | 7% | 9% | -24% | -36% |
12年~ | 13% | 15% | -32% | -49% |
11年~ | 26% | 28% | -42% | -68% |
10年~ | 60% | 62% | -25% | -51% |
09年~ | 104% | 107% | 8% | – |
08年~ | 110% | 113% | -23% | – |
配当利回り
年間累計の分配金(ドル)を株価で割った利回りの推移を見てみます。
GDXの利回り
権利落ち日 | 配当 | 利回り | 株価 |
2020/12/22 | 0.19 | 0.54% | 35.3 |
2019/12/24 | 0.19 | 0.67% | 28.7 |
2018/12/21 | 0.11 | 0.51% | 20.4 |
2017/12/19 | 0.18 | 0.8% | 22.1 |
2016/12/21 | 0.06 | 0.31% | 19.1 |
2015/12/23 | 0.12 | 0.83% | 14 |
2014/12/24 | 0.12 | 0.68% | 17.8 |
2013/12/26 | 0.19 | 0.91% | 21.1 |
2012/12/27 | 0.46 | 1.02% | 45.4 |
GDXJの利回り
権利落ち日 | 分配金 | 利回り | 株価 |
2020/12/22 | 0.86 | 1.65% | 51.9 |
2019/12/24 | 0.16 | 0.4% | 41 |
2018/12/21 | 0.14 | 0.47% | 28.9 |
2017/12/19 | 0.01 | 0.03% | 32.1 |
2016/12/21 | 1.51 | 5.35% | 28.2 |
2015/12/23 | 0.14 | 0.71% | 19.6 |
2014/12/24 | 0.18 | 0.79% | 22.6 |
2012/12/27 | 3 | 3.87% | 77.6 |
ポートフォリオの比較
次に、このETFの構成比率を見てみます。
投資先企業の規模別比率
(出所はfidelity.com。2021/1/17閲覧)
GDX | GDXJ | |
大企業 | 58% | 11% |
中企業 | 33% | 56% |
小企業 | 8% | 33% |
零細企業 | 0% | 1% |
組入れ上位10銘柄
ETFの構成銘柄のTOP10を見てみます(出所は英語版yahoo finance。2020/1/17閲覧)。
GDX | GDXJ | ||
NEM | 12% | PAAS.TO | 6% |
ABX.TO | 10% | GFI.JO | 5% |
FNV.TO | 6% | NST.AX | 5% |
WPM.TO | 5% | YRI.TO | 4% |
AEM.TO | 5% | BTO.TO | 4% |
NCM.AX | 5% | EVN.AX | 4% |
KL.TO | 4% | SSRM.TO | 3% |
AU.JO | 3% | SAR.AX | 3% |
K.TO | 3% | AGI.TO | 2% |
GFI.JO | 3% | HL | 2% |
TOP10 | 57% | TOP10 | 38% |