【DUK】デュークエナジーの株価と決算、配当
デュークエナジー(Duke Energy Corporation)は全米最大の電力会社です。
カロライナ、フロリダ、インディアナ、ケンタッキー、オハイオなどの6州で700万以上の顧客に電力を供給しています(ガス事業は5州で顧客は160万)。
DUKは2011年にプログレスエナジーを買収し、米国最大の電力企業となりました。その後、2016年にはピードモンドナチュラルガスを統合。
今後は、ガス事業や風力・太陽光発電に力を入れる方針です(2030年までにCO2の50%削減、50年の正味ゼロを目指す目標を設定)。
【事業構成】
- 電力事業&インフラ
- ガス事業&インフラ
- 商業用再生可能エネルギー
年/月 | 17/12 | 18/12 | 19/12 | 20/12 | 21/12 |
電力 | 90% | 91% | 91% | 91% | 90% |
ガス | 7% | 7% | 7% | 7% | 8% |
再生可能 | 2% | 2% | 2% | 2% | 2% |
主な指標を概観
まず、主要指標のデータを見てみます(指標と株価はgooglefinance関数から取得。配当利回りのみZacks)
1/3株価 | 104.9 |
5/20株価 | 109.8 |
株価上昇率 | 4.69% |
52週高値 | 116.3 |
52週安値 | 95.5 |
β値 | 0.34 |
EPS | 4.77 |
PER | 23.04 |
配当利回り | 3.6% |
時価総額(億$) | 846 |
株式数(億) | 7.7 |
株価推移(チャートと伸び率)
次に、株価の推移を見てみます(青線が株価推移。赤線が200日間の移動平均線)。
株価の推移を1年ごとに見てみましょう
★1:各年の株価伸び率(※22年終値は5/20株価) | |||
DUK | 初値 | 終値 | 上昇率 |
2022 | 104.9 | 109.8 | 5% |
2021 | 91.8 | 104.9 | 14% |
2020 | 91.3 | 91.6 | 0% |
2019 | 86.1 | 91.2 | 6% |
2018 | 84.3 | 86.3 | 2% |
2017 | 77.7 | 84.1 | 8% |
2016 | 70.9 | 77.6 | 9% |
2015 | 83.5 | 71.4 | -15% |
2014 | 69.2 | 83.5 | 21% |
2013 | 64.6 | 69 | 7% |
2012 | 66.3 | 63.8 | -4% |
2011 | 53.8 | 66 | 23% |
2010 | 51.6 | 53.4 | 3% |
2009 | 45.2 | 51.6 | 14% |
2008 | 60.4 | 45 | -25% |
★2:各年初から22/05/20までの伸び率 | |||
22年~ | 21年~ | 20年~ | 19年~ |
5% | 20% | 20% | 28% |
18年~ | 17年~ | 16年~ | 15年~ |
30% | 41% | 55% | 32% |
14年~ | 13年~ | 12年~ | 11年~ |
59% | 70% | 66% | 104% |
10年~ | 09年~ | 08年~ | |
113% | 143% | 82% |
配当利回りと配当性向
さらに、配当利回りを見てみます。
権利落ち日 | 配当 | 利回り | 株価 |
2022/5/12 | 0.99 | 3.62% | 108.9 |
2022/2/17 | 0.99 | 3.95% | 98.7 |
2021/11/11 | 0.99 | 3.85% | 100.3 |
2021/8/12 | 0.99 | 3.61% | 105.7 |
2021/5/13 | 0.97 | 3.67% | 103 |
2021/2/11 | 0.97 | 4.17% | 90.4 |
2020/11/12 | 0.97 | 4.05% | 94.3 |
2020/8/13 | 0.97 | 4.59% | 82.7 |
2020/5/14 | 0.95 | 4.59% | 82.3 |
2020/2/13 | 0.95 | 3.76% | 100.1 |
2019/11/14 | 0.95 | 4.24% | 88.3 |
2019/8/15 | 0.95 | 4.18% | 89.3 |
配当性向の推移もモーニングスター(MS)社のデータで確認してみましょう。
★配当性向=1株当たり配当÷EPS×100〔純利益から配当金を支払っている割合〕
★単純計算=EPS÷1株配当。MS試算=モーニングスター社の試算値
年/月 | EPS | 配当 | 配当性向 | |
(GAAP) | 単純計算 | MS試算 | ||
08/12 | 3.21 | 2.7 | 84.1 | 71.3 |
09/12 | 2.49 | 2.82 | 113.3 | 114.6 |
10/12 | 3 | 2.91 | 97 | 97 |
11/12 | 3.83 | 2.97 | 77.5 | 71.3 |
12/12 | 3.07 | 3.03 | 98.7 | 100.6 |
13/12 | 3.76 | 3.09 | 82.2 | 93.4 |
14/12 | 2.66 | 3.15 | 118.4 | 71.3 |
15/12 | 4.05 | 3.24 | 80 | 93.3 |
16/12 | 3.11 | 3.36 | 108 | 83.8 |
17/12 | 4.36 | 3.49 | 80 | 88.8 |
18/12 | 3.76 | 3.63 | 96.5 | 87.5 |
19/12 | 5.06 | 3.75 | 74.1 | 77.8 |
20/12 | 1.72 | 3.82 | 222.1 | 138.6 |
21/12 | 4.94 | 3.9 | 78.9 | 100.5 |
四半期決算(2022予想など)
さらに、四半期決算のEPSと売上の予想を整理してみます。
(※下記図表では、Y=年度決算、Q=四半期決算、日/月=データの日時、その右欄にあるのは1カ月前、2か月前の予想値を記載。データの主な出所は英語版のヤフーファイナンス。)。
EPS:予想と結果
予想 | 5/16 | 1月前 | 2月前 |
Y:2023 | 5.77 | 5.77 | 5.76 |
Y:2022 | 5.46 | 5.46 | 5.46 |
Q:22/9 | 1.92 | 1.9 | 1.91 |
Q:22/6 | 1.11 | 1.14 | 1.14 |
EPS | 予想 | 結果 | 差 | % |
22/3 | 1.33 | 1.30 | -0.03 | -2.3 |
21/12 | 0.96 | 0.94 | -0.02 | -2.1 |
21/9 | 1.79 | 1.88 | 0.09 | 5.0 |
21/6 | 1.09 | 1.15 | 0.06 | 5.5 |
21/3 | 1.20 | 1.26 | 0.06 | 5.0 |
20/12 | 1.03 | 1.03 | 0.00 | 0.0 |
20/9 | 1.79 | 1.87 | 0.08 | 4.5 |
20/6 | 1.03 | 1.08 | 0.05 | 4.9 |
20/3 | 1.21 | 1.14 | -0.07 | -5.8 |
19/12 | 0.87 | 0.91 | 0.04 | 4.6 |
19/9 | 1.69 | 1.79 | 0.10 | 5.9 |
19/6 | 0.98 | 1.12 | 0.14 | 14.3 |
19/3 | 1.23 | 1.24 | 0.01 | 0.8 |
18/12 | 0.89 | 0.84 | -0.05 | -5.6 |
18/9 | 1.52 | 1.65 | 0.13 | 8.6 |
18/6 | 1.02 | 0.93 | -0.09 | -8.8 |
18/3 | 1.14 | 1.28 | 0.14 | 12.3 |
売上高:予想と結果
予想 | 5/16 | 1月前 | 2月前 |
Y:2023 | 27240 | 27210 | 27160 |
Y:2022 | 26410 | 26310 | 26300 |
Q:22/9 | 7440 | – | – |
Q:22/6 | 5910 | 5960 | 5940 |
売上 | 予想 | 結果 | 差 | % |
22/3 | 6,370 | 7,130 | 760 | 11.9 |
21/12 | 6,530 | 6,240 | -290 | -4.4 |
21/9 | 7,310 | 6,950 | -360 | -4.9 |
21/6 | 5,930 | 5,760 | -170 | -2.9 |
21/3 | 6,190 | 6,150 | -40 | -0.6 |
20/12 | 6,720 | 5,780 | -940 | -14.0 |
20/9 | 7,250 | 6,720 | -530 | -7.3 |
20/6 | 5,850 | 5,420 | -430 | -7.4 |
20/3 | 6,270 | 5,950 | -320 | -5.1 |
19/12 | 6,248 | 6,103 | -145 | -2.3 |
19/9 | 6,816 | 6,940 | 124 | 1.8 |
19/6 | 5,770 | 5,873 | 103 | 1.8 |
19/3 | 6,318 | 6,163 | -155 | -2.5 |
18/12 | 5,799 | 6,115 | 316 | 5.4 |
18/9 | 6,580 | 6,628 | 48 | 0.7 |
18/6 | 5,609 | 5,643 | 34 | 0.6 |
18/3 | 5,814 | 6,135 | 321 | 5.5 |
決算予想と結果では米国会計基準(GAAP)とは違う「非GAAP基準」の数値(各社が経営実態を踏まえて調整した数値)が多用されています。そのため、本節の売上とEPSは次節のGAAP基準の値と同じになるとは限りません。
通年決算(GAAP基準)
最後に、通年決算の数字を見てみます(以下、売上、利益、資産、負債、資本、キャッシュフローなどの単位は百万ドル。EPS=希薄化後EPS)。
損益計算(売上、純利益等)
DUK | 売上高 | 営業CF | 同マージン | 純利益 |
08/12 | 13207 | 3328 | 25% | 1362 |
09/12 | 12731 | 3463 | 27% | 1075 |
10/12 | 14272 | 4511 | 32% | 1320 |
11/12 | 14529 | 3672 | 25% | 1706 |
12/12 | 17912 | 5244 | 29% | 1768 |
13/12 | 22756 | 6382 | 28% | 2665 |
14/12 | 22509 | 6586 | 29% | 1883 |
15/12 | 22371 | 6700 | 30% | 2816 |
16/12 | 22743 | 6863 | 30% | 2152 |
17/12 | 23565 | 6624 | 28% | 3059 |
18/12 | 24521 | 7186 | 29% | 2666 |
19/12 | 25079 | 8209 | 33% | 3707 |
20/12 | 23868 | 8856 | 37% | 1270 |
同マージン=営業キャッシュフローマージン。15%もあれば優良。通常、売上高>営業CF>純利益となる。営業CF<純利益となる企業は粉飾決算の可能性あり。
EPSや売上成長率など
DUK | SG(%) | EPS | DSO |
08/12 | 4% | 3.21 | 47.3 |
09/12 | -4% | 2.49 | 48.7 |
10/12 | 12% | 3 | 49.8 |
11/12 | 2% | 3.83 | 36.9 |
12/12 | 23% | 3.07 | 32.6 |
13/12 | 27% | 3.76 | 42.5 |
14/12 | -1% | 2.66 | 44 |
15/12 | -1% | 4.05 | 40.6 |
16/12 | 2% | 3.11 | 40.9 |
17/12 | 4% | 4.36 | 42 |
18/12 | 4% | 3.76 | 44 |
19/12 | 2% | 5.06 | 45.1 |
20/12 | -5% | 1.72 | 47.5 |
※SG(セールスグロース):売上高成長率(前年度比)
※DSO(デイズ・セールス・アウトスタンディング):売掛金回収に必要な日数。売掛金÷1日平均売上高で計算。期末に無理して売込みをかけてEPSをよい数値にした企業の場合は、売掛金が増え、DSOの数値が大きくなる。上記DSOの出所はモーニングスター社。
バランスシート
DUK | 総資産 | 総負債 | 株主資本 | 自己資本率 |
08/12 | 53077 | 31926 | 21151 | 40% |
09/12 | 57040 | 35154 | 21886 | 38% |
10/12 | 59090 | 36437 | 22653 | 38% |
11/12 | 62526 | 39661 | 22865 | 37% |
12/12 | 113856 | 72915 | 40941 | 36% |
13/12 | 114779 | 73371 | 41408 | 36% |
14/12 | 120557 | 79658 | 40899 | 34% |
15/12 | 121156 | 81385 | 39771 | 33% |
16/12 | 132761 | 91720 | 41041 | 31% |
17/12 | 137914 | 96177 | 41737 | 30% |
18/12 | 145392 | 101558 | 43834 | 30% |
19/12 | 158838 | 110887 | 47951 | 30% |
20/12 | 162388 | 113204 | 49184 | 30% |
ROAとROEなど
DUK | ROA | ROE | 流動比率 |
08/12 | 3% | 6% | 121% |
09/12 | 2% | 5% | 141% |
10/12 | 2% | 6% | 160% |
11/12 | 3% | 7% | 124% |
12/12 | 2% | 4% | 101% |
13/12 | 2% | 6% | 122% |
14/12 | 2% | 5% | 103% |
15/12 | 2% | 7% | 73% |
16/12 | 2% | 5% | 69% |
17/12 | 2% | 7% | 68% |
18/12 | 2% | 6% | 65% |
19/12 | 2% | 8% | 62% |
20/12 | 1% | 3% | 53% |
★ROA=当期純利益÷総資産 ※総資産を用いて企業があげた利益の割合
★ROE=当期純利益÷自己資本 ※投下資本に対して企業があげた利益の割合
★流動比率=流動資産÷流動負債 ※短期的な支払い能力を見る指標
キャッシュフロー
DUK | 営業CF | 投資CF | 財務CF |
08/12 | 3328 | -4611 | 1591 |
09/12 | 3463 | -4492 | 1585 |
10/12 | 4511 | -4423 | 40 |
11/12 | 3672 | -4434 | 1202 |
12/12 | 5244 | -6197 | 267 |
13/12 | 6382 | -4978 | -1327 |
14/12 | 6586 | -5373 | -678 |
15/12 | 6700 | -5277 | -2602 |
16/12 | 6863 | -11528 | 4251 |
17/12 | 6624 | -8442 | 1782 |
18/12 | 7186 | -10060 | 2960 |
19/12 | 8209 | -11957 | 3730 |
20/12 | 8856 | -10604 | 1731 |