【BTI】ブリティッシュアメリカンタバコの株価と配当

ADR銘柄,タバコ株,必需品,英国株,高配当銘柄

ブリティッシュアメリカンタバコ(British American Tobacco PLC)はイギリスのタバコ製造販売企業です。

本社をロンドンに置き、世界41カ国に子会社を展開。

「ケント」「ラッキーストライク」「クール」「カプリ」「ポールモール」「JPS」「カールトン」「ダンヒル」「ヴォーグ」「ロスマンズ」等のブランドを持ち、200種類以上の銘柄を世界各地で販売しています。

近年では、健康志向の高まりに合わせて、加熱式たばこの製造や販売にも取り組んでいます(加熱式のほうが燃焼式よりも有害物質が少ないため)。

(※WEBで、長期間にわたる四半期決算の予想値と実値のデータがなかなか見つからないので、本記事では、株価データと通年決算のみを整理しています)

過去~現在株価

※左目盛り:青線は株価推移(最大20分ディレイ)赤線は200日移動平均線

※右目盛り:緑線は10年国債利回り

※主要指標の単位 時価総額:億ドル、株式数:億、1日の平均取引量:100万ドル


配当利回りと配当性向

さらに、配当利回りを見てみます。

#VALUE!

権利落ち日 配当 利回り 株価
2022/12/22 0.74
2022/9/29 0.74
2022/7/7 0.66 7.08% 40.6
2022/3/24 0.74 6.79% 43.2
2021/12/23 0.73 7.72% 37.1
2021/9/30 0.75 7.89% 35.3
2021/7/8 0.73 7.22% 38.1
2021/3/25 0.76 7.16% 38.7
2020/12/17 0.71 7.16% 38.1
2020/10/1 0.67 7.56% 35.3
2020/7/9 0.67 7.18% 37.1
2020/3/26 0.67 7.88% 33.8

配当性向の推移もモーニングスター(MS)社のデータで確認してみましょう。
★配当性向=1株当たり配当÷EPS×100〔純利益から配当金を支払っている割合〕
★単純計算=EPS÷1株配当。MS試算=モーニングスター社の試算値

年/月 EPS 配当 配当性向
(GAAP) 単純計算 MS試算
08/12 1.32 71.8
09/12 2.13 1.37 64.3
10/12 2.24 1.59 71
11/12 2.51 1.93 76.9 71.8
12/12 3.13 2.11 67.4 67.3
13/12 3.41 2.17 63.6 66.8
14/12 2.58 2.42 93.8 76
15/12 3.52 2.28 64.8 69.2
16/12 3.38 2.18 64.5 66.4
17/12 23.59 2.89 12.3 76.2
18/12 3.51 2.54 72.4 10.9
19/12 3.18 2.64 83 73.2
20/12 3.58 2.74 76.5 56
21/12 8.13 2.95 36.3 79.3


通年決算(GAAP)

最後に、通年決算の数字を見てみます(以下、売上、利益、資産、負債、資本、キャッシュフローなどの単位は百万ドル。EPS=希薄化後EPS)。

損益計算(売上、純利益等)

graph

BTI 売上高 営業CF 同マージン 純利益
08/12 22486 6565 29% 4712
09/12 22250 6073 27% 4629
10/12 23014 6943 30% 4855
11/12 24706 7326 30% 5415
12/12 24078 7017 29% 6534
13/12 23879 6941 29% 6571
14/12 23026 6124 27% 5592
15/12 20035 7217 36% 6559
16/12 19992 6248 31% 6299
17/12 26152 6891 26% 48373
18/12 32692 13742 42% 8052
19/12 33042 11487 35% 7283
20/12 33096 12565 38% 8218
21/12 35318 13362 38% 9336

同マージン=営業キャッシュフローマージン。15%もあれば優良。通常、売上高>営業CF>純利益となる。営業CF<純利益となる企業は粉飾決算の可能性あり。

EPSや売上成長率など

BTI SG(%) EPS DSO
08/12 12%
09/12 -1% 2.13 60.2
10/12 3% 2.24 59.1
11/12 7% 2.51 57.4
12/12 -3% 3.13 67.9
13/12 -1% 3.41 71.1
14/12 -4% 2.58 73.8
15/12 -13% 3.52 93
16/12 0% 3.38 97.8
17/12 31% 23.59 81.2
18/12 25% 3.51 54.6
19/12 1% 3.18 59.5
20/12 0% 3.58 53.8
21/12 7% 8.13 57.8

※SG(セールスグロース):売上高成長率(前年度比)
※DSO(デイズ・セールス・アウトスタンディング):売掛金回収に必要な日数。売掛金÷1日平均売上高で計算。期末に無理して売込みをかけてEPSをよい数値にした企業の場合は、売掛金が増え、DSOの数値が大きくなる。上記DSOの出所はモーニングスター社。

バランスシート

graph

BTI 総資産 総負債 株主資本 自己資本率
08/12 51107 38226 12881 25%
09/12 41678 29287 12390 30%
10/12 43080 28316 14764 34%
11/12 43510 29914 13596 31%
12/12 43316 30986 12330 28%
13/12 42063 31212 10852 26%
14/12 43126 33544 9582 22%
15/12 48185 40491 7694 16%
16/12 53904 42512 11393 21%
17/12 181770 103120 78650 43%
18/12 195337 107657 87680 45%
19/12 180049 98123 81926 46%
20/12 176794 95960 80834 46%
21/12 188891 96208 92683 49%

ROAとROEなど

BTI ROA ROE 流動比率
08/12 9% 37% 98%
09/12 11% 37% 117%
10/12 11% 33% 113%
11/12 12% 40% 108%
12/12 15% 53% 113%
13/12 16% 61% 113%
14/12 13% 58% 104%
15/12 14% 85% 109%
16/12 12% 55% 104%
17/12 27% 62% 90%
18/12 4% 9% 78%
19/12 4% 9% 71%
20/12 5% 10% 88%
21/12 5% 10% 85%

★ROA=当期純利益÷総資産 ※総資産を用いて企業があげた利益の割合
★ROE=当期純利益÷自己資本 ※投下資本に対して企業があげた利益の割合
★流動比率=流動資産÷流動負債 ※短期的な支払い能力を見る指標

キャッシュフロー

graph

BTI 営業CF 投資CF 財務CF
08/12 6565 -4426 -694
09/12 6073 -922 -5332
10/12 6943 -697 -5975
11/12 7326 -1142 -6493
12/12 7017 -634 -6267
13/12 6941 -524 -6208
14/12 6124 -775 -5714
15/12 7217 -6102 -335
16/12 6248 -867 -5732
17/12 6891 -23900 19021
18/12 13742 -1363 -12854
19/12 11487 -816 -10972
20/12 12565 -1005 -10140
21/12 13362 -1568 -12031