【SPGI】S&Pグローバルの株価と決算、配当

米国個別株,連続増配,金融,高成長銘柄

S&Pグローバル(S&P Global Inc.)は、「スタンダード・アンド・プアーズ(S&P)」のブランド名で信用格付けを行っています。

金融情報サービス会社として、格付けのほか、S&P500やダウ平均等の株価指数や、リアルタイムの金融情報、エネルギーや商品価格などの情報を顧客に提供。市場調査も行っています。

主な指標を概観

まず、主要指標のデータを見てみます(指標と株価はgooglefinance関数から取得)。

1/3株価 472.8
5/16株価 335.4
株価上昇率 -29.07%
52週高値 484.2
52週安値 322.2
β値 1.05
EPS 13.86
PER 24.2
配当利回り 0.91%
時価総額(億$) 1140
株式数(億) 3.5

株価推移(チャートと伸び率)

次に、株価の推移を見てみます(青線が株価推移。赤線が200日間の移動平均線)。

株価の推移を1年ごとに見てみましょう。

★1:各年の株価伸び率(※22年終値は5/16株価)
SPGI 初値 終値 上昇率
2022 472.8 335.4 -29%
2021 331.7 471.9 42%
2020 274.6 328.7 20%
2019 169.3 273.1 61%
2018 169.7 169.9 0%
2017 108.4 169.4 56%
2016 96.6 107.5 11%
2015 89.8 98.6 10%
2014 77.4 89 15%
2013 55.6 78.2 41%
2012 45.6 54.7 20%
2011 36.7 45 23%
2010 33.9 36.4 7%
2009 23.2 33.5 44%
2008 43.9 23.2 -47%
★2:各年初から22/5/16までの伸び率
22年~ 21年~ 20年~ 19年~
-29% 1% 22% 98%
18年~ 17年~ 16年~ 15年~
98% 209% 247% 273%
14年~ 13年~ 12年~ 11年~
333% 503% 635% 814%
10年~ 09年~ 08年~
889% 1346% 664%


配当利回りと配当性向

さらに、配当利回りを見てみます。

権利落ち日 配当 利回り 株価
2022/5/26 0.85
2022/2/9 0.77 0.76% 407.3
2021/11/25 0.77 0.67% 458.3
2021/8/25 0.77 0.66% 437.9
2021/5/25 0.77 0.71% 378.6
2021/2/23 0.77 0.82% 325.2
2020/11/24 0.67 0.8% 334.2
2020/8/25 0.67 0.72% 358.5
2020/5/26 0.67 0.79% 312.3
2020/2/25 0.67 0.84% 282.6
2019/11/25 0.57 0.86% 265.9
2019/8/26 0.57 0.86% 257.2

配当性向の推移もモーニングスター(MS)社のデータで確認してみましょう。
★配当性向=1株当たり配当÷EPS×100〔純利益から配当金を支払っている割合〕
★単純計算=EPS÷1株配当。MS試算=モーニングスター社の試算

年/月 EPS 配当 配当性向
(GAAP) 単純計算 MS試算
08/12 2.51 0.88 35.1 35.6
09/12 2.33 0.9 38.6 38.6
10/12 2.65 0.94 35.5 35.4
11/12 3 1 33.3 35.6
12/12 1.53 1.02 66.7 43
13/12 4.91 1.12 22.8 37.3
14/12 -0.42 1.2 -285.7 35.9
15/12 4.21 1.32 31.4
16/12 7.94 1.44 18.1 20.7
17/12 5.78 1.64 28.4 23.4
18/12 7.73 2 25.9 28.3
19/12 8.6 2.28 26.5 26.2
20/12 9.66 2.68 27.7 25.9
21/12 12.51 3.08 24.6 25.7


四半期決算(2022予想など)

さらに、四半期決算のEPSと売上の予想を整理してみます。
(※下記図表では、Y=年度決算、Q=四半期決算、日/月=データの日時、その右欄にあるのは1カ月前、2か月前の予想値を記載。予想値の主な出所は英語版のヤフーファイナンス)。

EPS:予想と結果

予想 5/16 1月前 2月前
Y:2023 15.39 16.02 16.22
Y:2022 13.06 13.22 13.45
Q:22/9 3.41 3.46 3.5
Q:22/6 3.21 3.41 3.49
EPS 予想 結果 %
22/3 2.98 2.89 -0.09 -3.0
21/12 3.13 3.15 0.02 0.6
21/9 3.15 3.54 0.39 12.4
21/6 3.24 3.62 0.38 11.7
21/3 3.03 3.39 0.36 11.9
20/12 2.51 2.71 0.20 8.0
20/9 2.58 2.85 0.27 10.5
20/6 2.67 3.40 0.73 27.3
20/3 2.30 2.73 0.43 18.7
19/12 2.43 2.53 0.10 4.1
19/9 2.34 2.46 0.12 5.1
19/6 2.28 2.43 0.15 6.6
19/3 2.13 2.11 -0.02 -0.9
18/12 2.19 2.22 0.03 1.4
18/9 2.04 2.11 0.07 3.4
18/6 2.13 2.17 0.04 1.9
18/3 1.96 2.00 0.04 2.0

売上高:予想と結果

予想 5/16 1月前 2月前
Y:2023 13690 13910 13970
Y:2022 12560 12640 12740
Q:22/9 3200
Q:22/6 3140 3220 3270
売上 予想 結果
22/3 2,900 2,390 -510 -17.6
21/12 2,050 2,090 40 2.0
21/9 1,980 2,090 110 5.6
21/6 1,990 2,110 120 6.0
21/3 1,940 2,020 80 4.1
20/12 1,760 1,870 110 6.3
20/9 1,740 1,850 110 6.3
20/6 1,780 1,940 160 9.0
20/3 1,650 1,790 140 8.5
19/12 1,700 1,735 35 2.1
19/9 1,650 1,689 39 2.4
19/6 1,650 1,704 54 3.3
19/3 1,596 1,571 -25 -1.6
18/12 1,590 1,536 -54 -3.4
18/9 1,586 1,546 -40 -2.5
18/6 1,599 1,609 10 0.6
18/3 1,531 1,567 36 2.4


決算予想と結果では米国会計基準(GAAP)とは違う「非GAAP基準」の数値(各社が経営実態を踏まえて調整した数値)が多用されています。そのため、本節の売上とEPSは次節のGAAP基準の値と同じになるとは限りません。

通年決算(GAAP基準)

最後に、通年決算の数字を見てみます(以下、売上、利益、資産、負債、資本、キャッシュフローなどの単位は百万ドル。EPS=希薄化後EPS)。

損益計算(売上、純利益等)

SPGI 売上高 営業CF 同マージン 純利益
08/12 6355 1178 19% 799
09/12 5870 1330 23% 731
10/12 3639 704 19% 828
11/12 3954 924 23% 911
12/12 4270 730 17% 437
13/12 4702 782 17% 1376
14/12 5051 1209 24% -115
15/12 5313 356 7% 1156
16/12 5661 1560 28% 2106
17/12 6063 2016 33% 1496
18/12 6258 2064 33% 1958
19/12 6699 2776 41% 2123
20/12 7442 3567 48% 2339
21/12 8297 3598 43% 3024

同マージン=営業キャッシュフローマージン。15%もあれば優良。通常、売上高>営業CF>純利益となる。営業CF<純利益となる企業は粉飾決算の可能性あり。

EPSや営業利益率など

SPGI SG(%) EPS DSO
08/12 -6% 2.51
09/12 -8% 2.33 60.3
10/12 -38% 2.65 97.6
11/12 9% 3 64.8
12/12 8% 1.53 81.5
13/12 10% 4.91 73.7
14/12 7% -0.42 67.3
15/12 5% 4.21 68.1
16/12 7% 7.94 72.3
17/12 7% 5.78 79.4
18/12 3% 7.73 84.5
19/12 7% 8.6 85.9
20/12 11% 9.66 78.1
21/12 11% 12.51 72.6

※SG(セールスグロース):売上高成長率(前年度比)
※DSO(デイズ・セールス・アウトスタンディング):売掛金回収に必要な日数。売掛金÷1日平均売上高で計算。期末に無理して売込みをかけてEPSをよい数値にした企業の場合は、売掛金が増え、DSOの数値が大きくなる。

バランスシート

SPGI 総資産 総負債 株主資本 自己資本率
08/12 6080 4727 1353 22%
09/12 6475 4546 1929 30%
10/12 7047 4755 2292 33%
11/12 6620 5036 1584 24%
12/12 7052 6212 840 12%
13/12 6061 4717 1344 22%
14/12 6773 6234 539 8%
15/12 8183 7940 243 3%
16/12 8669 7968 701 8%
17/12 9425 8659 766 8%
18/12 9441 8757 684 7%
19/12 11348 10812 536 5%
20/12 12537 11966 571 5%
21/12 15026 12919 2107 14%

ROAとROEなど

SPGI ROA ROE 流動比率
08/12 13% 59% 91%
09/12 11% 38% 120%
10/12 12% 36% 126%
11/12 14% 58% 86%
12/12 6% 52% 106%
13/12 23% 102% 124%
14/12 -2% -21% 100%
15/12 14% 476% 113%
16/12 24% 300% 140%
17/12 16% 195% 135%
18/12 21% 286% 137%
19/12 19% 396% 152%
20/12 19% 410% 167%
21/12 20% 144% 231%

★ROA=当期純利益÷総資産 ※総資産を用いて企業があげた利益の割合
★ROE=当期純利益÷自己資本 ※投下資本に対して企業があげた利益の割合
★流動比率=流動資産÷流動負債 ※短期的な支払い能力を見る指標

キャッシュフロー

SPGI 営業CF 投資CF 財務CF
08/12 1178 -433 -622
09/12 1330 -279 -335
10/12 704 -386 -530
11/12 924 -271 -1660
12/12 730 -246 -905
13/12 782 -130 -1743
14/12 1209 -65 -462
15/12 356 -2525 1349
16/12 1560 1171 -1662
17/12 2016 -209 -1507
18/12 2064 -513 -2288
19/12 2776 -131 -1751
20/12 3567 -240 -2166
21/12 3598 -120 -1013